跳至正文

FinTech China | 金融科技前沿精选(第16期)

FinTech China

记录金融科技发展的全球趋势和中国焦点

记载科学技术进步的全球风向和中国创新

通过“FinTech China”,让我们一起见证新技术给金融带来的美好未来


FinTech China

Highlighting the global trends and Chinese focus of FinTech development.

Capturing the local dynamics of technological frontiers.   

Dedicated by FinTech China, join us to witness and embrace the exciting future of  finance brought about by new technologies.

01

国际前沿资讯

国际清算银行(BIS)支付和市场基础设施委员会发布2021-2022年工作计划

2021年8月5日,国际清算银行(BIS)支付和市场基础设施委员会(CPMI)首次发布工作计划,其2021-2022年工作计划的重点是塑造支付体系的未来发展路径,以及规避金融市场基础设施中的风险。


年度工作计划的首次发布,是委员会对提高透明度的承诺所做出的措施之一。工作计划在两个主题下概述了其监测和分析、政策以及标准制定和执行活动的战略优先事项:1)明确支付体系的未来发展方向,包括加强跨境支付,解决支付中的数字创新(如中央银行数字货币和稳定货币)带来的政策问题,同时监测支付的变化趋势;2)评估和应对金融市场基础设施中的风险,致力于解决中央清算相关问题或其他相关问题(尤其是可能在新冠疫情期间出现或加剧的问题)。


相关资讯链接:

https://www.bis.org/press/p210416.htm

阿联酋个人金融与投资平台Sarwa完成1500万美元B轮融资

8月9日消息,阿联酋金融科技公司Sarwa完成1500万美元B轮融资,本次融资由Mubadala Investment Company领投,500 Startups、Kuwait Projects Company、Shorooq Partners、Middle East Venture Partners (MEVP)、DIFC、Hambro Perks Oryx Fund、HALA Ventures和Vision Ventures等机构参投。Sarwa将利用新资金提升市场地位和壮大团队规模。Sarwa旨在通过其移动应用程序提供更多创新的个人金融产品,例如Sarwa Trade和Sarwa Crypto。


据悉,Sarwa于2017年在迪拜成立,是中东和北非地区首家获得面向年轻专业人士的数字金融顾问牌照的金融科技公司,同时获得了迪拜金融服务管理局颁发的首个创新测试牌照。目前已经获得融资2500万美元,同时受到阿布扎比金融服务监管局和迪拜金融服务管理局监督。未来,Sarwa计划进一步拓展产品类别,降低投资门槛,积极扩充人才团队。


相关资讯链接:

https://www.crowdfundinsider.com/2021/08/178908-dubais-personal-finance-and-investment-platform-sarwa-secures-15m-via-series-b-from-mubadala-500-startups-others/

02

国内前沿资讯

京津冀

北京金融法院发布服务两区建设若干举措

8月10日,北京金融法院发布《关于为北京“两区”建设中金融领域改革创新提供司法服务和保障的若干举措》,其中包括加强对金融领域法定数字货币、网络虚拟财产、数据等新型权益的保护、加大对中外各类金融机构合规经营活动的司法保护力度。
《若干举措》细化了规范审判流程,同时对以金融创新为名掩盖金融风险、规避金融监管、进行制度套利的金融违规行为进行规制,加强对金融领域法定数字货币、网络虚拟财产、数据等新型权益的保护等。

长三角

安徽公示首批金融科技创新应用

日前安徽省金融科技创新监管工具第一批创新应用对外公示。具体来看,此次公示创新应用主要聚焦于区块链、大数据等前沿技术,并突出了提升金融服务效能和用户体验等热点主题。安徽金融科技创新监管试点公示了2项创新应用,分别是交通银行安徽省分行申报的“基于大数据技术的企业园区综合金融服务”以及徽商银行申请的“基于区块链技术的绿色信贷服务”。具体来看,上述创新应用使用了区块链、大数据、多方安全计算、人工智能等前沿技术,涉及应收账款融资、支付结算、信贷融资等场景。


截至目前共有15个省市地区24个批次的103个创新试点应用项目对外进行公示。整体来看,金融服务类应用较受青睐,且申报频次较高。从申报机构来看,银行的参与度最高,超过九成,且申报主体大多以银行为主。据《证券日报》记者不完全统计,在103个项目中,仅有7个项目的申报主体中没有银行机构。

大湾区

香港虚拟银行WeLab Bank总存款超过20亿港元

8月6日,香港虚拟银行 WeLab Bank(汇立银行)宣布,去年7月开业以来,WeLab Bank客户数量增至约13万人;GoSave定期存款受到欢迎,银行总存款金额于六月底已超过20亿港元;与之对应的贷款产品GoFlexi申请金额累计近7亿港元;无卡号银行卡WeLab Debit Card至今累计成交约4.5亿港元,多次使用该卡的客户占比达87%,主要用途为日常消费。


今年6月8日,香港金融管理局总裁余伟文表示,自2017年推出七项“智慧银行”措施,短短几年间,推动了银行服务数码转型,同时亦为香港市民带来更便利的生活,大大提升普惠金融。随着8家虚拟银行全部投入服务,香港不但是亚洲率先推出虚拟银行的地方,在数目上更是数一数二。“疫情展示了金融科技的巨大潜力,也改变了市民的行为模式。未来将会推出更多金融科技服务,才可满足不断增加的需求。”

03

重点报告摘编

金融稳定理事会发布报告,关注大型科技公司对新兴市场和发展中经济体金融稳定影响 

2020年10 月 12 日,金融稳定理事会(FSB)发布了一份关于大型科技公司在新兴市场和发展中经济体提供金融服务对市场发展和金融稳定影响的报告。


报告指出,与发达经济体相比,新兴市场和发展中经济体的大型科技公司在金融服务领域的扩张更为迅速和广泛。这些国家和地区较低的普惠金融水平为科技企业提供金融服务创造了需求。而随着移动互联网的普及,金融服务的渠道、决策数据来源得到了进一步扩展。这种新型金融服务模式通过降低成本、提高效率和便利性提升了新兴市场和发展中经济体的消费者福利,但同时也提高了市场的风险水平和脆弱程度。报告表示,在这些地区,强有力的监管能够在支持金融服务创新和降低风险方面发挥更积极的作用。金融稳定理事会曾于 2019 年发布聚焦全球范围内大型科技公司金融服务的报告,本报告系 2020年G20主席国委托,已于 10 月 14 日提交二十国集团财长和中央银行行长线上会议。


1. 发展现状 

(1)业务模式 

大型科技公司在新兴市场和发展中经济体提供的金融服务以移动支付为主,也有企业提供一系列范围更广的金融服务,如在亚洲和南美洲的部分地区,由大型科技公司提供的信用贷款比例远高于在发达地区的比重。其中,中国以阿里巴巴和腾讯为代表的大型科技公司通过独立的平台提供多种金融服务,以支付业务结合了信贷、财富管理、保险和其他非金融产品。沙特阿拉伯的移动支付企业STC Pay提供了包括个人转账、银行汇款、跨境汇款、信用卡和账单支付等数字化金融服务,满足了该国数量庞大的境外居民需求。 


(2)财务状况 

相较于发达地区,新兴市场和发展中经济体的大型科技公司财务状况更为多样。中国的大型科技公司大多具有与大型银行水平相近的市值和信用评级;在其他地区,电信类企业的现金水平和信用评级通常较低,未上市企业则往往依靠多轮融资获得非常高的估值;也有很多企业因为更关注业务发展和投资而处于多年亏损的状态。 


(3)竞合关系 

大型科技公司与现有金融机构的互动模式主要有两种: 

一是直接竞争,鉴于市场现有金融机构可以提供更丰富的金 

融产品,新兴市场和发展中经济体的大型科技公司最终获得 

的市场份额主要来源于传统金融服务未覆盖或覆盖不周的客户群体。二是互补合作,一种是由大型科技公司与金融机构合作进行金融产品创新或销售,提供技术支持和基础设施;另一种是平台模式,即由科技企业作为平台,将金融机构提供的服务导入到自己庞大的客户群体中。 


2. 驱动因素 

从需求端看,大型科技公司在新兴市场和发展中经济体蓬勃发展的因素主要包括:一是这些地区传统金融覆盖水平较低,尤其对缺少信用记录的用户来说很难从现有金融机构获取服务;二是这些地区的人口结构更趋年轻化,更看重金融科技带来的便利性、迅捷性和定制化服务;三是低成本的金融服务对低收入水平地区的居民吸引力更大,而大型科技公司能利用技术降低高昂的交易和运营费用,以比传统金融机构更低的边际成本提供服务。 


从供给端看,直接推动大型科技公司在新兴市场和发展中经济体高速发展的因素包括:一是近年来新兴市场和发展中经济体科技的高速发展为科技企业提供了绝佳发展机会,运用既有科技手段和用户数据提供金融服务可以进一步完善和巩固自己的商业版图,而在金融基础设施不甚完善的地区面对的竞争压力也会更小;二是这些地区的监管部门对大型科技公司提供金融服务往往呈积极态度,随着其推动监管框架、基础设施及合规准则不断完善也进一步促进科技企业金融服务业务的可持续发展;三是风险资本逐渐将注意力从发达地区扩展至新兴市场,极大推动金融科技类企业的融资活动;四是疫情加速了金融服务的数字化进程,科技企业不仅可以提供无接触金融服务,还能帮助政府利用技术手段监测和控制疫情,这些影响因素在新兴市场地区被进一步放大。 


3. 有利因素和风险因素 

新兴市场和发展中经济体因为金融覆盖程度较低和价格敏感程度较高,科技企业提供的金融服务能够提高金融普惠、支持金融稳定,其与原有金融机构的竞争也会提高金融业服务效率、促进金融服务创新。 


与此同时,大型科技公司在新兴市场和发展中经济体提供金融服务也会带来一系列潜在风险:一是科技企业与现有金融机构的竞争可能会影响到金融机构的安全性、稳定性和风险承担能力,但影响程度在不同地区表现不一,经验表明,竞争压力主要集中在存款类产品的供给;二是这些地区消费者金融素养偏低,较弱的消费者保护和监管一方面意味着消费者更易接受超出自己实际需求和风险承受能力的金融服务,另一方面也易产生消费者数据被滥用的风险;三是这些地区的大型科技公司更易在金融服务的某一领域形成垄断,企业在自己平台上提供多种业务闭环也会进一步抑制市场竞争;四是技术的快速发展和应用提高了监管的复杂性和专业性要求,而科技企业提供的跨国金融服务也会进一步增加本地监管难度;五是科技企业提供的金融服务更多依赖于本地信息技术基础设施,而发展中地区较低水平的基础设施使得科技企业在运营过程中面临更大的网络和数据安全风险。 


4. 政策建议 

经验表明,新兴市场和发展中经济体的监管部门在推动金融服务创新中可以发挥非常积极的作用,如推动支付和数字身份认证基础设施发展、建立创新中心和监管沙盒等支持机制。随着科技企业提供的金融服务规模日益扩大、跨国业务数量增加,监管部门的国际交流合作重要性凸显。监管机构需要确保所有的金融服务均有其适用的监管规则;同时,由于科技企业在提供金融服务外还有自己的经营主业,也需要将其纳入“相同风险、相同法规”的监管原则之下。部分国家的监管创新以业务为基础,涵盖风险管理和信息披露准则等行为规范,部分国家针对提供电子货币类服务的科技企业建立了专门的监管规则,也有国家和地区采用结合业务和主体的混合型监管框架。此外,部分监管当局根据科技企业的金融服务业务定制相应的监管规则,强调应根据业务的规模及时评估现行监管规则的适用性,保持监管调整的灵活性。 


此外,报告强调了以下三个方面的监管重要性: 

一是数据治理。数据相关的政策不仅局限于金融部门,往往涉及到整体经济的运行,因此数据治理需要关注数据保护、与其他部门的合作以及如何平衡金融创新与风险。数据治理具体涉及:数据权限的界定;在鼓励监管信息共享的同时保障数据的保密性、可得性和完整性;隐私问题;风险管理;数据伦理。部分地区引入开放银行推动信息共享,如墨西哥、巴西等国家要求参与机构进行注册,新加坡、中国香港等国家和地区发布了指引、API 框架、相关标准和技术规范鼓励开放银行的各方参与者进行数据共享。 


二是运营风险管理。科技企业提供的金融服务依赖于电信网络和第三方技术供应商,尤其在新兴市场地区其对本地基础设施的依赖程度更深。因此,地方政府不仅需要提高本地的通信类基础设施发展水平,也要提高与金融科技业务运营相关的跨部门合作水平。 


三是消费者保护。消费者保护是金融稳定的重要组成部分,新兴市场和发展中经济体面临的一个重要风险是消费者的大规模资金存放在大型科技公司平台。如果电子钱包没有被纳入进存款保险计划,新的监管框架需要确保科技企业同样适用于资金的风险隔离和保护要求,并确保当这些吸收存款的机构面临破产风险时存在强有力的消费者保护机制。(金融稳定理事会官网)


整理编辑 / 曹宇曦、陈喆、李思睿、吕耘瑶、李扬、范修凯、孙越崎、吴婷

往期链接


FinTech China | 金融科技前沿精选(第15期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第14期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第13期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第12期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第11期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第10期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第9期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第8期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第7期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第6期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第5期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第4期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第3期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第2期)

FinTech China | 金融科技前沿精选(第1期)


本系列为北京前沿金融监管科技研究院原创文章,未经许可禁止转载

文章同时发布于本院官方网站,地址:https://bjfirst.org.cn/


关于我们

FinTech China是北京前沿金融监管科技研究院推出的系列信息产品。

北京前沿金融监管科技研究院(Beijing Frontier Institute of Regulation and Supervision Technology,简称FIRST)是由北京市地方金融监督管理局指导建设的一家非官方、非营利性质的研究机构,专注于适合我国国情的监管科技前沿创新理论研究。

研究院依托浙江大学互联网金融研究院自2014年成立以来在学科建设、国际化发展、政产学研创融合发展等方面积累的优势,积极与北京市开展合作,助力北京建设具有全球影响力的金融科技创新中心。研究院致力于开展适合我国国情的金融科技和监管科技前沿创新理论研究,发布“全球金融科技中心城市报告”,通过“科技+金融+应用”的聚集效应,提升“科技+监管”“科技+合规”的双向场景赋能。作为全球监管科技论坛秘书处,研究院通过国际交流与合作,构建监管机构、行业协会、金融企业、科技公司以及科研院所等各主体良性互动的平台,打造监管科技生态圈和金融科技发展生态圈